AI成为投资的秘密武器

突破理财咨询领域或是吸引更多客户的关键，Robinhood一直在进步，但它尚未完全进入提供全面投资咨询的领域。其最新的收购或许显示了未来的方向。

Robinhood 已经将成为投资顾问纳入其发展规划中。

收购Pluto Capital

Robinhood于周一宣布收购Pluto Capital。根据交易声明，Pluto Capital提供由人工智能驱动的投资研究，并根据客户需求和财务目标提供高度定制的投资策略。

这些信息当然可以帮助人们自己做出投资决策。但Pluto并不像所谓的“机器人顾问”那样实际管理资产并为用户进行交易。

Robinhood的潜在发展方向

Robinhood并未详细说明如何具体整合Pluto的投资研究。同时，虽然Robinhood已将成为投资顾问列入发展计划，但目前并未提供此项服务。

推出某种顾问产品可能非常适合其最新的亮点产品之一——退休账户。尽管有些人使用自我导向的投资退休账户，但许多美国人更习惯于让养老金提供者、顾问或类似目标日期基金来管理他们的退休资金。

如果Robinhood涉足实际管理客户资产并提供财务建议，而不仅仅是提供工具让他们自行操作，关键在于如何将其融入整体业务。Robinhood部分通过降低成本实现盈利。雇佣优秀的顾问费用不菲，处理客户关于资金问题的电话或会议也同样昂贵。

CEO的远见

去年，Robinhood首席执行官Vlad Tenev告诉分析师，公司正在研究顾问服务。他表示：“我们绝对不想建立另一个仅仅将你放入一篮子ETF的机器人。”他补充道，他看到了使用现代技术提供“高端财务建议”的机会，但“以非常有吸引力的价格点向所有人提供”。

Robinhood的业务多样化

Robinhood的早期声誉在于免费交易。其他在线经纪商随后跟进，但他们也从客户的现金和更广泛的投资资产中赚了很多钱。Robinhood不断多样化，特别是利用利率上升赚取更多现金。进一步增加管理费收入流可能会对Robinhood的股票产生长期积极影响。投资者往往会给予这些收入更高的倍数。

未来展望

今年早些时候，Robinhood首席财务官Jason Warnick在回应分析师关于更稳定收入的问题时表示，公司现在的收入远不止于交易，包括最近新增的信用卡和其Gold服务的付费订户。他表示：“从长远来看，管理资产费用模式和顾问服务都是我们的考虑因素，”但他补充说，现在还为时过早，无法具体说明Robinhood将如何处理这些费用。

虽然美国有数千亿美元通过机器人顾问管理，但这只是美国零售客户资产市场中数十万亿美元的一部分。据晨星公司去年一份报告的数据，这也是一个竞争激烈的领域，有独立公司和大公司提供各种自动化服务，包括一些混合人工建议。

Robinhood想要吸引其他管理者的资产并不容易，但顾问服务可能是吸引更多客户的关键组成部分。这将使其年轻、更喜欢冒险的成员在成熟时不至于另寻他处。